2025年科技投资聚焦AI与算力，基金经理探讨AI产业链投资逻辑，包括算力提升、商业模式闭环及终端需求。AI板块估值分化，海外算力稳健，国产算力具成长空间。AI产业进入场景兑现期，智能驾驶与人形机器人成新方向。半导体国产化与周期错配带来投资机遇。...

近期A股市场活跃，华夏上证科创板50ETF频繁调整中芯国际持仓，同时半导体周期仍处于上行通道，AI成为最大驱动力。被动投资规模攀升，话语权提升，指数基金将加速发展。...

开源证券看好英伟达产业链的延续行情，并关注涨幅有限的板块。半导体周期在英伟达链领涨后有望上行，前期受关税压制的细分行业正在修复市场价值。...

8月7日A股三大指数震荡，半导体芯片股走强，多股涨停。美国对芯片半导体征收关税，推动国产设备自主可控紧迫性。多家证券机构认为半导体周期上行，AI成最大驱动力，全球半导体增长乐观。...

中信证券发布半导体2025年下半年投资策略，指出半导体周期仍处于上行通道，AI持续强劲，泛工业接棒消费电子复苏。AI将成为半导体产业向上成长的最大驱动力，云端和终端AI应用均有望加速发展，中国半导体厂商受益程度有望提升。...

中信证券发布半导体2025年下半年投资策略，指出半导体周期上行，AI为最大驱动力。云端AI需求持续，终端AI应用有望加速落地，中国半导体厂商受益程度将提升，投资逻辑分云端国产替代与终端下游增量两条主线。...

全球知名存储芯片厂商Sandisk发布涨价通知，计划自4月1日起对所有面向渠道和消费者客户的NAND Flash产品提价超10%。多家存储芯片上市公司确认消息，存储价格有望在下半年迎来拐点，业绩表现取决于终端需求变化。NAND Flash市场供需结构有望在25年下半年显著改善，预计下半年将迎来价格回升。...

存储芯片迎来半导体周期复苏以来的首波涨价，全球知名存储芯片厂商Sandisk计划自4月1日起对NAND Flash产品提价超10%。多家上市公司证实涨价消息，预计存储价格有望在下半年迎来拐点，业绩表现取决于终端需求变化。半导体行业再掀波澜，国产存储芯片产业前景广阔。...

中信建投认为，政策推动下科创板正在回升，短期受益于IPO收紧和大股东减持规范，长期半导体周期见底，科创50及整体估值低位，人工智能和数字经济发展有望成为投资主线，科创板投资价值显现。...

中信建投表示，政策推动下科创板正在回升，重申看好其战略性机会。短期IPO收紧、大股东减持规范利好科创板，长期半导体周期见底，科创50及整体估值低位，人工智能及数字经济成后续投资主线。...