中金公司研报称AI供电架构向800V HVDC升级，SST技术有望成最优路线。头部云厂商上调资本开支，AIDC建设加速。国内外厂商积极布局SST，国内厂商各具优势，已有产品应用。看好掌握核心技术、有数据中心项目经验的头部厂商。...

本周Agent热度持续，Minimax发布通用智能体MiniMax Agent，OpenAI CEO透露GPT-5将整合多系列。服务器被挤爆凸显算力需求激增，北美四大云厂商加大AI基础设施投入。Agent与多模态技术成熟推动大模型干活能力增强，但需强算力支撑，云厂商加速AI与业务结合，算力基础设施投入规模扩大。...

亚马逊云科技中国峰会上，储瑞松表示AI发展来到拐点，Agentic AI爆发前夜。大模型能力跨越式发展，AI落地场景扩张。云厂商方案聚焦行业痛点，如汽车数据标注、游戏开发门槛等，推动AI从概念走向实用。企业需警惕技术泡沫，将技术能力与业务流程结合。...

中金公司报告指出，数据中心公司订单充足支撑未来1-2年业绩增速，资本开支进入上行通道，REITs项目助力资金回笼。国内云厂商资本开支为关键影响因素，产业趋势向上。...

中金公司研报认为，数据中心是数字经济发展的关键角色，正从简单数据存储演变为支持云计算、大数据及AI应用的核心基础设施。2024年将成为数据中心需求拐点，智算引领需求变革，云厂商增加服务器采购将推动需求增长。2025年，下游云厂商和互联网企业资本开支上升，有望带动第三方IDC市场涌现更多大单。...

DeepSeekR1模型发布后，国内AI产业迎来加速发展期，多个云平台和应用接入该模型。东吴证券指出，DeepSeekR1正引领国内AI科技企业价值重估，云厂商价值将得到提升。腾讯控股、阿里巴巴等企业展现出在AI领域的优势。...

本文介绍了DeepSeek-R1大模型和xAI旗下Grok3模型的发布情况，以及国联民生证券对算力需求变化的预测。同时，文章还提及了北美云厂商在算力竞赛中的资本开支情况。...

近期算力利好事件频发，云厂商或追加资本开支，国产AI算力链有望受益。华创证券指出，国内CSP大厂算力相关利好事件频出，包括微信AI搜索功能开放、阿里巴巴与苹果合作传闻、字节豆包大模型团队提出稀疏模型架构等。这些事件将推动国产AI算力产业链需求提振，助力IDC行业走出库存周期，国产算力迎来黄金发展期。...

DeepSeek开源模型在公有云、私有云上部署，多家云厂商接入后流量飙升。DeepSeek爆火推动云服务商算力租赁及AI服务收入快速增长，算力资源市场有望迎来平价时代。同时，云厂商成为AI时代的“赛博地主”，手握数据中心、算力等资源。...

国产开源大模型DeepSeek凭借出色性价比成为全球增速最快的AI应用，引发算力市场巨震。AI芯片巨头英伟达、AMD、英特尔等纷纷宣布支持，国产GPU厂商、云计算厂商也积极适配。DeepSeek的崛起展示了AI产业向高效化发展的趋势。...

DeepSeek以其强大的性能和低廉的成本吸引了广泛关注，国内外云厂商纷纷接入以拓展业务范围和提升竞争力。春节期间，DeepSeek的火爆程度进一步加剧，成为全球增速最快的AI应用之一。...

DeepSeek春节期间爆火，腾讯云、百度智能云、阿里云等七巨头迅速接入，春节加速模型扩散。DeepSeek采取低价和开源策略，获得业界广泛关注，被认为是中国AI领域的黑马。...