2025年上半年，资本市场监管力度升级，券商行业成重点规范对象。监管部门针对64家券商累计开具超200张罚单，涵盖经纪、投行等核心业务领域，严监管体系成型，倒逼券商内控升级。...

深交所对申港证券进行了现场检查，发现其存在多项违规行为，包括公司内部制度不明确、分支机构管理考核约束力度不足等。深交所决定对申港证券给予通报批评的处分，并将此违规行为记入诚信档案。同时，申港证券2024年业绩表现出不均衡性。...

证监会3月28日公布多项行政监管措施，针对五矿证券、浙商证券、长江证券承销保荐、方正证券承销保荐、德邦证券及华林证券存在的内控问题、项目收费不规范等问题，采取了责令改正、出具警示函及监管谈话等措施。...

3月14日，上交所、深交所、北交所披露四家券商监管动态，涉及中金公司、国元证券等。监管措施聚焦保荐业务，违规事由与研发投入内部控制有效性相关。压实中介机构“看门人”责任是监管重要举措。...

随着AI投资建议的普及，通用大模型荐股荐基是否应纳入证券投资咨询牌照监管引发争议。券商人士对此存在分歧，同时业界也建言加强算法监管，降低趋同性风险。...

近期，地方证监局在与券商的季度性监管沟通交流中，对监管关注项进行了调整，主要涉及加强数字金融领域的关注和中国特色金融文化建设的进展，要求券商汇报亮点工作和正面宣传情况。...

《证券业务示范实践第5号—融资融券客户交易行为管理》正式出台，文件针对绕标套现、融券违规减持等关键问题提出具体管理措施，旨在指导券商提升客户交易行为管理能力，确保业务稳健运行。...

中证协发布《证券业务示范实践第5号—融资融券客户交易行为管理》文件，为券商提供两融业务客户交易行为管理参考，重点防范绕标套现、融券违规减持等行为，鼓励券商建立黑名单制度。...

中信建投发布公告，计划启用融券变相T+0交易限制功能，以落实证监会监管要求。目前已有多家券商发布相关通知并启用限制功能，但融券业务仍存在不公问题及对个股股价影响。有观点建议叫停融券业务以维护市场公平和中小投资者利益。...

近期多家券商同时收到监管罚单，引发市场关注。全年券商累计收罚单544张，经纪业务和投行业务成为违规重灾区，涉及多种违规类型。...

近日，中信建投、山西证券等券商为响应监管部门加强融券交易监管的举措，陆续启用融券变相T+0交易限制功能，持续优化两融业务布局，保护中小投资者利益，维护市场公平。...

中信建投与山西证券等券商为落实证监会要求，启用融券变相T+0交易限制功能。多家券商已积极响应，融券余量大幅下降，融券市场规模对市场影响极小。此举旨在规范市场交易行为，促进市场公平和理性。...

近期多地证监局对券商等金融机构提出加强对公开言论的管理要求，特别是首席经济学家、分析师、基金经理等从业人员。中证协发布多项通知和指引，规范行业行为，加强合规管理。...

多地证监局加强对券商等金融机构公开言论的管理，特别是首席经济学家、分析师等从业人员的对外发声。要求分析师全面规范言行，严守执业准则，研报成为观点唯一标准，禁止为博眼球放宽标准或提供调研纪要。...

近期，多地证监局加强对券商等机构公开言论的监管，特别是对首席经济学家、分析师等从业人员的发声管理。券商研究所要求分析师全面规范言行，严守执业准则，研报为观点唯一标准，禁止对外提供上市公司调研纪要。...