芯片行业传来两大重磅消息！

据最新报道，台积电在5月13日批准了约152亿美元的资本预算，用于扩大先进制程产能等。而就在前一天，台积电在美国的三座新厂产能已被苹果、英伟达、AMD等科技巨头提前预订。这一消息促使台积电美股周一大幅上涨近6%，创下两个多月来的新高。

此外，有消息称美国计划向沙特进一步开放AI芯片市场，可能使阿联酋的G42和沙特的人工智能公司Humain能够使用美国制造的人工智能芯片。这一消息传出后，周二美股盘前，英伟达和AMD的股价均由跌转涨。此前一天，这两家公司的股价均大涨超过5%。

台积电批准152亿美元资本预算

5月13日，台积电董事会批准了2025年第一季度营业报告书及财务报表，其中第一季度合并营收约8392.5亿新台币，税后纯益约3615.6亿新台币，每股盈余为新台币13.94元。董事会还批准了每股现金股利新台币5元的分配方案。

台积电表示，基于市场需求预测及技术开发蓝图所制定的长期产能规划，公司董事会批准了约152亿美元（折合人民币约1100亿元）的资本预算，用于建置先进制程产能、先进封装、成熟及/或特殊制程产能以及厂房兴建及厂务设施工程。

此外，台积电还批准将公司机器设备出售给关联企业之子公司VSMC，总价预估在7100万美元至7300万美元之间。

几天前，台积电公布的运营数据显示，4月合并营收达到3495.67亿新台币，环比增加22.2%，同比增加48.1%。1—4月，公司营收约为11888亿新台币，同比增加43.5%。

另外，5月12日有报道称，台积电美国新厂生产良率传来捷报，美系客户询问下单意愿攀升。苹果、英伟达、AMD等美国大厂纷纷提前锁定台积电美国厂的产能。

从产品周期角度看，交银国际认为，台积电新产品单价打破下滑趋势，议价能力或在增强，3纳米工艺芯片或不会在2纳米上市前后降价。这主要得益于台积电在先进制程领域的竞争优势、新制程工艺能耗性能的提升以及Chiplet等新技术对先进制程工艺产品需求的延续。

从全球先进制程的供需关系看，人工智能的兴起助力台积电加速走出周期底部。之前以智能手机为主导的先进制程需求正转化为手机和高性能计算需求竞争供给的格局。全球先进制程芯片或进入一个新的上行周期，而台积电作为全球高端智能手机芯片和人工智能加速芯片的主要甚至唯一供应商，有望进一步受益。

交银国际指出，关税政策对于台积电影响有限。在先进制程供不应求的条件下，即便终端产品被加征关税，客户对先进制程的需求或不会改变。此外，台积电在先进制程和先进封装技术上的优势或在扩大，预测2纳米制程将在2025年、2026年分别贡献5%、12%的收入。

美国拟向沙特进一步开放AI芯片

据彭博社报道，特朗普政府正准备宣布一项协议，允许沙特更多地获得先进半导体，为该海湾国家扩大数据中心容量铺平道路。

报道称，该协议将增强沙特从英伟达和AMD等企业采购芯片的能力。美国总统特朗普周二开启中东之行，可能最早于本周宣布该协议。尽管两国政府已达成初步协议，但仍在就若干关键细节进行磋商。

这是特朗普政府官员正在谈判的两项主要人工智能芯片协议之一，他们正准备重写美国在全球范围内出口先进芯片的规则。特朗普可能会在访问期间宣布与阿联酋的第二项协议。

这些交易表明，特朗普比拜登更愿意看到美国的先进技术运往海湾地区。白宫人工智能和加密货币事务负责人戴维·萨克斯正在与阿联酋官员进行谈判，推动一项允许阿联酋在有限监管下获取美国芯片的协议。

（文章来源：券商中国）