宏观新闻

1、4月11日上午，国家主席习近平在北京钓鱼台国宾馆会见来华访问的西班牙首相桑切斯。习近平指出，今年是中国和西班牙建立全面战略伙伴关系20周年，中方愿同西班牙打造更有战略定力、更富发展活力的全面战略伙伴关系，为两国人民增进福祉，为中欧关系增添动力，也为促进世界和平、稳定、发展作出更大贡献。国际贸易动态方面，美国海关与边境保护局（CBP）11日悄然更新了税则，豁免了部分进口商品的税率。

2、商务部新闻发言人就美方豁免部分产品的“对等关税”答记者问时表示，中方正在对有关影响进行评估。继美方4月10日暂缓对部分贸易伙伴征收高额“对等关税”以来，这是第二次调整。此外，国务院关税税则委员会4月11日发布公告称，自2025年4月12日起，对原产于美国的进口商品加征关税税率提高。

3、中欧关系方面，商务部部长王文涛与欧盟委员会贸易和经济安全委员举行视频会谈，双方计划立即开展电动汽车价格承诺谈判。据消息，中欧双方团队已开始接触。

4、4月13日，中国人民银行公布3月金融数据。广义货币（M2）余额同比增长7.0%，狭义货币（M1）余额同比增长1.6%。社会融资规模存量同比增长8.4%，一季度社会融资规模增量累计比上年同期多2.37万亿元。人民币贷款方面，一季度增加9.78万亿元，其中3月份增加3.64万亿元，同比多增5470亿元。个人住房新发放贷款加权平均利率约为3.1%，比上年同期低约60个基点。

5、据中央纪委国家监委网站消息，山西省委副书记、省长金湘军涉嫌严重违纪违法，目前正接受中央纪委国家监委纪律审查和监察调查。

行业新闻

1、多家券商营业部在市场震荡期间客户开户热情不减，两融开户量保持稳定。客户资金整体呈现净流入状态，社保基金、险资及公募基金等长期资金逆势加仓。

2、为应对美国关税调整影响，京东、美团等多家企业启动扶持计划，帮助外贸型企业开拓国内市场。京东将在未来一年内大规模采购不低于2000亿出口转内销商品。

3、近日，全球最大“人造太阳”ITER计划磁体馈线采购包项目迎来关键节点，最后一套校正场线圈内馈线部件在合肥竣工，标志着ITER磁体馈线系统中所有超大部件研制顺利完成。

4、中国半导体行业协会发布关于半导体产品“原产地”认定规则的紧急通知，部分在美国流片生产的半导体产品可能因关税影响而涨价。

5、上海发布消息称，自2025年1月1日至2025年12月31日，购买符合条件的新能源小客车新车或国六b排放标准的燃油小客车新车，给予一次性定额补贴。

6、河南省商务厅等7部门发布通知，加大对个人消费者旧房装修等局部改造过程中购置物品的补贴力度，每套房补贴最高不超过2万元。

7、中国人民银行等四部门联合印发《关于金融支持体育产业高质量发展的指导意见》，强化体育基础设施建设金融保障。

8、在原奶新一轮周期底部，家庭牧场面临困境。中央一号文件再次提及“家庭牧场”，支持奶业养殖加工一体化发展。

公司新闻

1、OpenAI表示，GPT-4本月底退役，由4o完全替代。

2、*ST天沃撤销“退市风险警示”及“其他风险警示”，股票简称变更为“天沃科技”。

3、光华科技预计第一季度净利润同比增长479%至637%。

4、中国人保预计第一季度净利润同比增长30%至50%。

环球市场

1、特朗普面临“操纵股市、大搞内幕交易”的舆论质疑，美参议院少数党领袖舒默带头联名致信美国证监会(SEC)，要求对此展开调查。

2、上周五美股三大指数集体收涨，纳斯达克指数涨2.06%，道琼斯指数涨1.56%，标普500指数涨1.81%。大型科技股多数上涨，芯片股多数上涨。

3、美国海关和边境保护局发布警报，称一个涉及关税豁免的代码出现故障，后已修复。

4、特朗普签署行政命令，将前总统拜登推出的一系列对俄罗斯制裁措施延长一年。

5、阿根廷放弃爬行盯住汇率机制，允许比索在区间内浮动，IMF将在2025年提供150亿美元资金支持。

投资机会参考

1、全球半导体设备出货金额2024年达到1171亿美元，增长10%。东吴证券称，中国宣布反制关税后，利好半导体设备国产化率的进一步提升。建议关注前后道半导体设备+零部件厂商。

2、人形机器人技术要求系列国家标准正式获批立项，人形机器人市场规模预计将在2035年超过4000亿元。建议关注稀土永磁企业。

3、东盟国家召开财长和央行行长会议，强调打造韧性、包容和可持续的地区经济未来。建议关注电子、有色金属（铜铝）以及钢铁的出口规模。

4、国家电影局回应美对华加征关税，表示将适度减少美国影片进口数量。建议关注国内电影市场。

（文章来源：财联社）