为提升金融稳外贸稳外资服务质效，中国人民银行、国家外汇管理局近期发布公告，宣布在天津、河北、内蒙古、黑龙江、安徽、福建（含厦门）、山东、湖北、湖南、广西、重庆、四川、贵州、云南、新疆等省份进一步扩大跨国公司本外币一体化资金池业务试点，旨在便利跨国公司企业跨境资金的统筹使用。

　　此次试点省份涉及的政策内容涵盖，跨国公司可基于宏观审慎原则自主决定外债和境外放款的集中比例；允许跨国公司借助国内资金主账户办理境外成员企业的本外币集中收付业务；进一步促进跨国公司使用人民币进行跨境收支；不涉及外债和境外放款额度的资本项目变更业务，银行可直接办理。

　　资金池，又称现金总库，是跨国公司集中运营和管理资金的关键工具。国家外汇管理局资本项目管理司司长肖胜指出，随着跨境投资和贸易活动的日益频繁，中外资跨国公司对于境内外成员企业资金的统筹调度运营需求日益增长。为满足跨国公司的国际化战略需求，国家外汇管理局从实际出发，探索创新了“本外币合一、高低版搭配”的跨国公司资金池政策。

　　据悉，跨国公司本外币一体化资金池业务试点政策主要面向信用等级较高的大型跨国公司企业集团，要求境内全部成员企业上年度本外币国际收支规模合计不低于70亿元人民币，且境内外全部成员企业上年度营业收入合计分别不低于100亿元人民币、20亿元人民币。该政策始于2021年3月的北京、深圳首批试点；2022年扩大至第二批试点地区和企业；2024年12月，试点政策再次得到优化。

　　作为跨境资金池业务从“双轨制”向“一体化”转变的关键创新，本外币一体化资金池已成为特大型跨国企业全球资金流动性管理的重要工具。中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏认为，参与试点的跨国公司不仅能更便捷地通过跨境资金池管理成员企业的跨境资金，有效管控海外资金风险，还能通过盘活企业境内外资金头寸节约财务成本，对企业持续稳健经营及海外业务拓展起到了重要推动作用。

　　跨国公司本外币一体化资金池政策框架历经多轮优化，政策范围和深度持续扩大，呈现出从局部试点向全国推广、从严格管理向适度放宽、从单一币种管理向本外币一体化管理的整体趋势。肖胜透露，自本外币一体化资金池政策试点启动以来，截至2024年11月末，已有54家跨国公司完成本外币一体化资金池试点业务备案，惠及境内外成员企业3188家，累计办理资金池项下跨境收支4669.41亿美元。

　　随着试点政策的不断更新，跨国企业的跨境资金运营需求日益多样化，对商业银行的跨境金融服务提出了更高要求。招联首席研究员、上海金融与发展实验室副主任董希淼指出，银行需全面把握政策背景、内容要点及监管导向，为企业提供专业精准的解读与辅导，助力企业在合规前提下充分享受政策红利，提升全球资金运营管理效能。同时，银行还需在“促便利”与“防风险”之间找到平衡，积极落实展业责任，满足监管要求。

　　据透露，未来中国人民银行、国家外汇管理局将进一步推进外汇领域制度型开放，加速跨国公司跨境资金管理政策的提质扩面，不断提升跨境贸易和投融资便利化水平，为实体经济高质量发展提供更好服务。

（文章来源：经济日报）