AI导读：

上周五市场延续弱势，三大指数破位下行，但经历连跌后存在修复预期。AI眼镜方向受CES预期影响表现强劲，微软计划投资800亿美元建AI智算中心有望带动算力方向修复。同时，抗流感话题再度引发市场热议，相关产业链值得关注。

导读：①上周五市场延续弱势，三大指数破位下行，但经历连跌后存在修复预期，力度成关注焦点；②AI眼镜方向受CES预期影响表现强劲，但市场未稳，CES召开后资金可能兑现；③微软计划2025年投资800亿美元建AI智算中心，有望带动算力方向修复，但个股套利盘大，预计以局部回流为主。

上周五，市场弱势尽显，三大指数均告破位，创业板更是创下新低。然而，经过连续三日的大幅下跌后，市场与投资者情绪均展现出一定的修复预期，而修复的力度将成为后续关注的重点。

在盘面上，上周五AI眼镜板块表现抢眼，近10只个股涨停或涨幅超过10%。这一强势表现主要受益于消费电子国补政策的落地，同时市场对全球消费电子盛会CES的预期博弈也在持续。预计AI眼镜及其延伸的消费电子方向仍将存在个股活跃的机会。但值得警惕的是，当前市场仍未止跌企稳，热点板块的延续性较差。若CES正式召开后未能带来超预期的新催化因素，那么此前埋伏的资金可能会选择获利了结，此时追高的风险将相对较高。

此外，微软总裁Brad Smith近日宣布，微软计划于2025年投资800亿美元用于AI智算中心的建设，以支持AI的训练和部署以及云应用服务。其中一半的投资将用于美国市场。这一消息表明，海外巨头仍在不断加码AI基建层面的投入，算力作为前期的热门板块，同样拥有较高的人气。若市场整体迎来反弹，资金必然会关注这一方向。但值得注意的是，多数个股在本轮下跌过程中累积了较大的套利盘，因此短时间内再度形成板块性行情的难度较大，预计将以个股局部回流的形式展开。

另外，近期抗流感话题再度引发市场热议。甲型H1N1流感呈爆发态势，多地疾控中心发出警示称，流感病毒活动已进入高峰期。在这一形势下，抗病毒药、抗生素以及疫苗等板块值得关注。同时，创新药与中药领域也频频传来利好消息。国务院办公厅近日发文明确，后续将加大对创新药、中药以及医疗器械的研发创新扶持力度，以进一步推动医药产业的高质量发展。预计相关产业链将持续受益。

（文章来源：财联社）