9月26日，A股市场迎来强劲反弹，两市股指午后飙升，沪指涨幅超过3%，成功收复3000点整数关口；深证成指与创业板指则更为迅猛，暴涨逾4%。市场交投活跃，连续两个交易日成交额突破万亿元大关，场内超过5100只股票上涨，呈现出一片繁荣景象。

行业板块表现亮眼，罕见地全线飘红。其中，酿酒行业、房地产服务、房地产开发、食品饮料、装修建材、证券、航空机场、旅游酒店、水泥建材等板块涨幅尤为突出，成为市场领涨的主力军。

在科技领域，美国科技巨头Meta于年度开发者大会上推出了最新款虚拟现实（VR）头显设备Quest 3S，该设备功能强大，不仅可用于观看电影、运行VR健身应用，还能畅享游戏乐趣。Meta将其定位为多任务处理计算机，直接与苹果今年2月发布的3499美元Vision Pro头盔展开正面竞争。对此，东方证券表示，随着3D视觉传感器在消费电子、AR/VR等领域的不断渗透，未来几年AR/VR行业有望迎来高速发展期。中泰证券则指出，硬件生态的持续完善与光波导技术的迭代落地，将推动AR行业迎来新一轮增长。国金证券则认为，2024年XR硬件性能将在2023年的基础上进一步提升，建议关注在MR内容或软硬件布局方面相对成熟的公司。

东方证券：AR/VR行业有望迎来高速发展

东方证券指出，随着3D视觉传感器在消费电子、AR/VR等领域的深入应用，未来几年该行业有望迎来高速发展。建议关注的标的包括：3D视觉传感器模组供应商奥比中光-UW、丘钛科技；VCSEL红外光发射器相关企业长光华芯、炬光科技、杰普特；光学元件企业蓝特光学、水晶光电；CIS图像传感器企业韦尔股份、思特威-W等。

中泰证券：AR行业复苏，新一轮增长可期

中泰证券认为，自2019年以来，随着Rokid、Xreal、MagicLeap等新品陆续推出，硬件生态不断完善，AR行业迎来复苏。随着光波导技术的持续迭代和量产落地，AR眼镜形态将更加接近普通眼镜，推动C端市场渗透普及。同时，AI大模型也为AR生态应用带来更大想象空间，硬件和生态共振，AR行业有望迎来新一轮增长。

国金证券：关注MR内容或软硬件布局成熟公司

国金证券指出，2024年XR硬件性能将在2023年的基础上进一步提升，给用户带来更沉浸的XR体验。强硬件周期已至，同时也促进了开发者积极入局，内容及应用有望伴随硬件繁荣而繁荣。建议关注在MR内容或软硬件布局方面相对成熟的公司。

兴业证券：硬件软件双升级，共促MR技术力提升

兴业证券认为，MR设备长期内有望实现对手机等终端设备的替代。MR与AI结合会带来更好的交互体验，有望打造新的内容范式。AIGC在MR体系上的搭建带来了更好的交互体验，未来有望持续完善，形成相应的MR内容体系。

中信建投：空间计算技术助力MR迎来更大发展机遇

中信建投表示，空间计算技术促进了更自然的人机交互模式，有望推动MR产业迎来更大发展机遇。作为MR中的核心技术之一，VST实现了虚拟与现实画面的融合，其算法能力直接影响用户体验。随着MR产业发展，相关技术有望持续迭代突破。我们看好视频处理、图像处理等技术与MR的结合。

(本文不构成任何投资建议，投资者据此操作，一切后果自负。市场有风险，投资需谨慎。)

（文章来源：东方财富研究中心）